什么是基金單位凈值
什么是基金單位凈值
什么是基金單位凈值?基金單位凈值是什么意思?今天學(xué)習(xí)啦小編來(lái)帶大家一起了解一下，希望對(duì)您的投資有所幫助。
基金單位凈值(Net Asset Value，NAV)即每份基金單位的凈資產(chǎn)價(jià)值，等于基金的總資產(chǎn)減去總負(fù)債后的余額再除以基金全部發(fā)行的單位份額總數(shù)。開(kāi)放式基金的申購(gòu)和贖回都以這個(gè)價(jià)格進(jìn)行。
開(kāi)放式基金單位凈值的公告
開(kāi)放式基金的單位總數(shù)每天都不同,必須在當(dāng)日交易截止后進(jìn)行統(tǒng)計(jì),并與當(dāng)日基金資產(chǎn)凈值相除得出當(dāng)日的單位資產(chǎn)凈值,以此作為投資者申購(gòu)贖回的依據(jù)?；鸬纳曩?gòu)和贖回每天都會(huì)發(fā)生,所以作為交易依據(jù)的基金單位資產(chǎn)凈值必須在每天的收市后進(jìn)行計(jì)算,并于次日公布。
計(jì)算公式
基金單位凈值=(總資產(chǎn)-總負(fù)債)/基金單位總數(shù)
其中，總資產(chǎn)指基金擁有的所有資產(chǎn)，包個(gè)等額的整數(shù)份，每一份即為一“基金單位”。在基金的運(yùn)作過(guò)程中，基金單位價(jià)格會(huì)隨著基金資產(chǎn)值和收益括股票、債券、銀行存款和其他有價(jià)證券等;總負(fù)債指基金運(yùn)作及融資時(shí)所形成的負(fù)債，包括應(yīng)付給他人的各項(xiàng)費(fèi)用、應(yīng)付資金利息等;基金單位總數(shù)是指當(dāng)時(shí)發(fā)行在外的基金單位的總量。
基金單位凈值的計(jì)算
基金單位凈值的計(jì)算包括基金資產(chǎn)凈值總額的計(jì)算和基金單位資產(chǎn)凈值的計(jì)算。
按一般公認(rèn)的會(huì)計(jì)原則，基金資產(chǎn)凈值總額=基金資產(chǎn)總額-基金負(fù)債總額。
基金資產(chǎn)總額包括基金投資資產(chǎn)組合的所有內(nèi)容：
(1)基金擁有的上市股票、認(rèn)股權(quán)證，以計(jì)算日集中交易市場(chǎng)的收盤(pán)價(jià)格為準(zhǔn);未上市的股票、認(rèn)股權(quán)證則由有資格指定的會(huì)計(jì)師事務(wù)所或資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)測(cè)算。
(2)基金擁有的公債、公司債、
問(wèn)題：什么是基金單位凈值?基金單位凈值是什么意思?
金融債券等債券，已上市者，以計(jì)算日的收盤(pán)價(jià)格為準(zhǔn);未上市者，一般以其面值加上至計(jì)算日時(shí)應(yīng)收利息為準(zhǔn)。
(3)基金所擁有的短期票據(jù)，以買(mǎi)進(jìn)成本加上自買(mǎi)進(jìn)日起至計(jì)算日止應(yīng)收的利息為準(zhǔn)。
(4)若第(1)條、第(2)條中規(guī)定的計(jì)算日沒(méi)有收盤(pán)價(jià)格或參考價(jià)格，則以最近的收盤(pán)價(jià)格或參考價(jià)格代替。
(5)現(xiàn)金與相當(dāng)于現(xiàn)金的資產(chǎn)，包括存放在其他金融機(jī)構(gòu)的存款。
(6)有可能無(wú)法全部收回的資產(chǎn)及或有負(fù)債所提留的準(zhǔn)備金。
(7)已訂立契約但尚未履行的資產(chǎn)，應(yīng)視同已履行資產(chǎn)，計(jì)入資產(chǎn)總額。
基金單位凈值的估值
基金單位凈值的估值是指對(duì)基金的資產(chǎn)凈值按照一定的價(jià)格進(jìn)行估算。
(1)估值的目的
無(wú)論哪一種基金，在初次發(fā)行時(shí)即將基金總額分成若干的變化而變化。為了比較準(zhǔn)確地對(duì)基金進(jìn)行計(jì)價(jià)和報(bào)價(jià)，使基金價(jià)格能較準(zhǔn)確地反映基金的真實(shí)價(jià)值，就必須對(duì)某個(gè)時(shí)點(diǎn)上每基金單位實(shí)際代表的價(jià)值予以估算，并將估值結(jié)果以資產(chǎn)凈值公布。
(2)估值的確定
綜觀世界各國(guó)的各種基金，因其管理制度的不同而對(duì)基金資產(chǎn)凈值的估值日的具體規(guī)定也不盡相同。不過(guò)通常都規(guī)定，基金管理人必須在每一個(gè)營(yíng)業(yè)日或每周一次或至少每月一次計(jì)算并公布基金的資產(chǎn)凈值。
(3)估值暫停
基金管理人雖然必須按規(guī)定對(duì)基金凈資產(chǎn)進(jìn)行估值，但遇到下列特殊情況，有權(quán)暫停估值：基金投資所涉及的證券交易場(chǎng)所遇法定節(jié)假日或因故暫停營(yíng)業(yè)時(shí);出現(xiàn)巨額贖回的情形;其他無(wú)法抗拒的原因致使管理人無(wú)法準(zhǔn)確評(píng)估基金的資產(chǎn)凈值。
基金負(fù)債總額包括的內(nèi)容有：
(1)依基金契約規(guī)定至計(jì)算日止對(duì)托管人或管理人應(yīng)付未付的報(bào)酬。
(2)其他應(yīng)付款，包括應(yīng)付稅金等。
基金債務(wù)應(yīng)以逐日提列方式計(jì)算。
需要說(shuō)明的是，如果遇到特殊情況而無(wú)法或不宜按上述要求計(jì)算資產(chǎn)凈值總額時(shí)，管理人應(yīng)依照主管機(jī)關(guān)的規(guī)定辦理。
基金單位凈值的計(jì)算方法
基金單位凈值的計(jì)算主要有兩種方法：
(1)已知價(jià)計(jì)算法。
已知價(jià)又叫歷史價(jià)，是指上一個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)。已知價(jià)計(jì)算法就是基金管理人根據(jù)上一個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)來(lái)計(jì)算基金所擁有的金融資產(chǎn)，包括股票、債券、期貨合約、認(rèn)股權(quán)證等的總值，加上現(xiàn)金資產(chǎn)，然后除以已售出的基金單位總額，得出每個(gè)基金單位的資產(chǎn)凈值。采用已知價(jià)計(jì)算法，投資者當(dāng)天就可以知道單位基金的買(mǎi)賣(mài)價(jià)格，可以及時(shí)辦理交割手續(xù)。
(2)未知價(jià)計(jì)算法。
未知價(jià)又稱(chēng)期貨價(jià)，是指當(dāng)日證券市場(chǎng)上各種金融資產(chǎn)的收盤(pán)價(jià)，即基金管理人根據(jù)當(dāng)日收盤(pán)價(jià)來(lái)計(jì)算基金單位資產(chǎn)凈值。在實(shí)行這種計(jì)算方法時(shí)，投資者當(dāng)天并不知道其買(mǎi)賣(mài)的基金價(jià)格是多少，要在第二天才知道單位基金的價(jià)格。
相信通過(guò)上面的學(xué)習(xí)，您一定對(duì)這個(gè)知識(shí)點(diǎn)有所了解，希望您能多學(xué)習(xí)這方面的知識(shí)，這樣的話(huà)才可以在市場(chǎng)匯總?cè)玺~(yú)得水。
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